精算師比較9款香港熱門扣稅年金最快第8年回本

10Life 精算師團隊近日發布合資格延期年金保單（扣稅年金）研究，分析了9款熱門的扣稅年金的回報表現，發現大部分只需8年便可回本，更有產品屆時錄得4.6%保證內部回報率（計及扣稅及折扣優惠）。若果投保人持有同一產品至期滿，則可較回本年多賺4.9倍（計及扣稅及折扣優惠）。

扣稅年金比較 hide

6款熱門扣稅年金可於第8年回本

假設45歲非吸煙男士投保，供款5年、每年供款6萬港元（折扣前）、選擇10年年金期，且視乎個別產品提供的選項，分別於50歲、55歲或65歲開始年金收入。數據顯示，計及折扣優惠，中銀人壽、立橋人壽、中國太平洋保險、恒生保險、萬通保險及安達人壽可於第8年回本。

其中回報率最高的是安達人壽扣稅年金，若再加上以「慳稅」因素（17%最高稅階計），投保人每年可節省10,200港元稅款，5年合共慳稅51,000港元，連折扣優惠，投保人可於第8年錄得保證內部回報率4.6%。

雖然不少投保人都關心回本年，但10Life 發現，大部分產品的期滿保證回報率，高於回本年，當中，立橋人壽年金的期滿保證回報率可高達5.4%（年金期為50歲至59歲）。不過，相對於回本年，上述提到的安達人壽年金產品期滿時內部保證回報率放緩至3%，而萬通保險年金亦出現回報率放緩情況。

除了保證回報，不少扣稅年金更提供非保證回報，令預期回報進一步提升，包括永明金融、萬通保險、安盛、友邦、安達人壽。若以年金期為55歲至64歲來比較，萬通及友邦的預期回報率皆為4.6%；若比較年金期為65歲至74歲的產品，安達年金產品的預期回報率高達5.1%。

10Life 創辦人兼行政總裁倫沛然提醒投保人，不應只著重短期回報或求回本，年金作為規劃退休的工具，投保人應更留意產品長期表現。他建議投保人除了內部回報率，亦應考慮年金「自製長糧」的性質，隨著年金領取期開始，投保人領取的累計年金收入愈多。

10Life創辦人兼行政總裁倫沛然表示，扣稅年金可幫助投保人規劃退休生活，加上扣稅優惠，深受打工仔歡迎。我們發現不少市民買扣稅年金但求「慳稅」，打算持有扣稅年金至回本期便斷單。雖然市場上有不少產品短至第8年便可回本，但更重要是，若持有產品至期滿，總回報更具吸引力。